Цитаты из книги автора Александр ЭлдерКак играть и выигрывать на бирже в XXI веке: Психология. Дисциплина. Торговые инструменты и системы. Контроль над рисками. Управление трейдингом
Успешные трейдеры реагируют на потери, как выпивающие за компанию — на алкоголь: попробовали — и хватит. Череда потерь для них — сигнал тревоги: пора приостановить игру и поразмыслить над методами. Лузеры не в силах сдержать себя: они продолжают торговать, потому что подсели на чувство азарта и все еще надеются на крупный выигрыш.
. Примите решение, что вы на рынке надолго — что вы хотите быть трейдером даже через 20 лет.
2. Постоянно учитесь. Читайте и слушайте экспертов, но относитесь ко всему со здоровой долей скептицизма. Расспрашивайте знатоков, но не принимайте слепо их слова на веру.
3. Не будьте алчным, не набрасывайтесь на торговлю — сначала поучитесь. Рынок никуда не уйдет; в ближайшие месяцы и годы там появится еще больше хороших возможностей.
4. Разработайте метод анализа рынка, например: «Если произойдет А, то, вероятно, произойдет и Б». У рынка много измерений — для проверки намеченных сделок пользуйтесь несколькими методами анализа. Проверяйте все на исторических данных, а затем на рынках, используя реальные деньги. Рынки постоянно меняются — вам нужны разные инструменты для торговли на бычьих и медвежьих рынках, для переходных периодов, а также метод, позволяющий их различать (см. главы по техническому анализу).
5. Разработайте план управления капиталом. Первой вашей целью должно быть долгосрочное выживание, второй — постоянный рост капитала и третьей — получение высокой прибыли. Большинство ставит третью задачу на первое место, не подозревая о существовании первой и второй (см. часть 9 «Контроль над рисками»).
6. Помните, что трейдер — самое слабое звено в любой торговой системе. Побывайте на собрании общества АА, чтобы научиться избегать потерь, или придумайте свой метод, как отсечь импульсивные сделки.
7. Победители думают, чувствуют и действуют иначе, чем лузеры. Вы должны заглянуть в себя, избавиться от иллюзий и привычного мышления и поведения. Изменения даются тяжело, но если вы хотите стать профессиональным трейдером, значит, должны работать над
Чтобы зарабатывать деньги на трейдинге, не нужно прогнозировать будущее. Вы должны извлекать информацию из рынка и выяснять, кто контролирует ситуацию — быки или медведи. Нужно измерять силу доминирующей группы рынка и решать, насколько вероятно продолжение текущего тренда.
Алкоголик должен признать, что не властен над потреблением спиртного. Трейдер должен признать, что не властен над своими потерями. Ему необходимо осознать, что корень зла — в его собственной психике и что он своими руками губит собственный счет. Первый шаг члена АА к выздоровлению — это слова: «Я алкоголик. Я бессилен перед спиртным». Для трейдера первый шаг — это слова: «Я лузер. Я бессилен перед потерями».
Трейдер может перестать терять деньги с помощью принципов общества АА. Бросающие алкоголики встают на путь трезвости, начав с однодневки. Точно так же и вам нужно встать на путь игры без потерь, начав с однодневки.
Если вам захочется шортить и вы посмотрите на график, прищурив глаза, то «узнаете» вершину «голова и плечи». Ни одна из этих моделей не объективна. Из-за их субъективности я все более скептически отношусь к заявлениям о классических формациях, таких как вымпелы, «голова и плечи» и т.д.
Профессиональные трейдеры знают, что большую часть времени цены будут колебаться в умеренных пределах. Они выжидают, пока прорыв вверх или прорыв вниз не остановится. И тогда они открывают сделку, торгуя против прорыва, при этом ставя защитный стоп вблизи последнего экстремума. Это жесткий стоп; денежный риск тут невелик, а возможность высокой прибыли в случае возвращения цен в середину зоны застоя высока. Соотношение прибыль/риск настолько благоприятно, что профессионалы могут позволить себе ошибиться в половине случаев и все равно сделать деньги.
Я обращаю внимание на зоны поддержки и сопротивления, основанные на горизонтальных ценовых уровнях. Взаимосвязи между ценами открытия и закрытия, а также между высокой и низкой точками ценового бара или свечи тоже объективны. Я отслеживаю «хвосты кенгуру» — очень длинные столбики, выступающие из плотного переплетения цен. Эти и некоторые другие модели мы рассмотрим в этой главе.
Классический графический анализ очень субъективен и позволяет принимать желаемое за действительное. Вы можете провести линию тренда через экстремальные цены или через края зон скопления, что изменит как угол ее наклона, так и ее смысл. Если вы настроены на покупку, то можете провести линию тренда немного круче. Если вам захочется шортить и вы посмотрите на график, прищурив глаза, то «узнаете» вершину «голова и плечи». Ни одна из этих моделей не объективна.
Независимо от вашего метода не забывайте придерживаться главного правила контроля над рисками: расстояние от точки входа в рынок до защитного стопа, умноженное на размер позиции, ни в коем случае не должно превышать 2% от вашего торгового счета (см. главу 50). Какой бы привлекательной ни была сделка — пропустите ее, если ради нее потребовалось бы поставить под удар более 2% от счета.
Когда рынок растет, держатели шортов чувствуют, что попали в ловушку: их прибыли тают на глазах, а потери растут. Когда они бросаются покупать, чтобы закрыть короткие позиции, подъем может стать почти вертикальным. Страх — более сильное чувство, чем жадность [9], поэтому подъем
