Оглавление

1. Биржевик
2. Часть 1
   1. Маркин Анатолий Олегович
      1. Биржевик
   2. Содержание
      1. Как построена эта книга
      2. Заключение
      3. Как построена эта книга
      4. Что такое фондовый рынок
   3. История фондового рынка
   4. Истории успеха
   5. Российский фондовый рынок
   6. Чем занимаются инвестиционные банки
   7. Расчет с брокером
   8. Предоставление данных
   9. Брокерский счет
      1. Торги на фондовой бирже
   10. Гарантийное обеспечение
       1. Инфраструктура фондового рынка
   11. Эмитент
   12. Биржа
   13. Брокерская компания
   14. Управляющая компания
   15. Реестр
   16. Депозитарий
       1. Основные финансовые инструменты
   17. Акции
   18. Облигации
   19. ETF
   20. Фьючерсы и опционы
   21. Валюта
   22. Международные рынки
   23. Торговля с использованием деривативов
   24. Фьючерс РТС
       1. Услуги для инвесторов
   25. Доверительное управление и коллективные инвестиции
   26. Структурные продукты
   27. SEC: основные функции и полномочия
   28. Саморегулируемые организации и их роль
       1. С чего начать?
   29. Основные шаги начинающего трейдера
   30. С какой суммы начать
   31. Торговая стратегия. Торговый подход
   32. Самые распространенные заблуждения новичков
   33. Система или интуиция?
   34. Закономерности рынка
   35. Современный фондовый рынок
   36. Как открыть счет на бирже
   37. Единый счет
   38. Торговля на демо-счете
   39. Торговля на реальном счете
   40. Рыночные ордера и их виды
   41. Завод и вывод денежных средств
   42. Индивидуальные инвестиционные счета
   43. Постановка целей и личный финансовый план
   44. Пути инвестирования: индивидуальное и коллективное инвестирование
   45. Как читать отчетность брокера
       1. Управление рисками
   46. Варианты событий
   47. Перерыв в торговле
   48. Самоконтроль и дисциплина
   49. Основные ошибки трейдера
   50. Как заработать 1000% за год
   51. Что такое роботы?
   52. Виды алгоритмических стратегий
       1. Заключение

Экспертное руководство по работе на фондовом рынке

Часть 1

Маркин Анатолий Олегович

Биржевик

Юрий Милов

Айдар Абдуллин

Ольга Демиург

Адрес электронной почты: goldenbars3001@gmail.com

Сайт: goldenbarscapital.com

Содержание

Как построена эта книга

Глава 1. Общая информация о фондовом рынке

Глава 2. С чего начать?

Глава 3. Управление рисками

Глава 4. Автотрейдинг

Заключение

Как построена эта книга

Вы стали обладателем пособия по трейдингу. В 1 томе вы изучите общую информацию о фондовом рынке и его структуре и у вас сложится общее представление о профессии и об открывающихся перспективах.

Мы подготовили для вас основную теорию, которая важна в начале работы. Изучая вторую главу, вы уже сможете сделать первые шаги, открыв демо-счет и «тренируясь» на нем. А во 2 томе, который вы изучите сразу после первого, мы подробно разберем все основные практические шаги, чтобы вы смогли начать работать по четкому проверенному профессионалами алгоритмам. В добрый путь!

Что такое фондовый рынок

Место и роль фондового рынка в экономике

Фондовый рынок является сегментом финансового рынка, который включает в себя фондовый рынок, денежный рынок, рынок ссудных капиталов и валютный рынок.

Фондовый рынок — сфера, в которой формируются финансовые источники экономического роста, концентрируются и распределяются инвестиционные ресурсы.

Работа банков, страховых компаний, пенсионных и инвестиционных фондов всего мира, мощь гигантских корпораций, надежды на благосостояние среднего класса, комфортная старость пенсионеров и медицинское обслуживание — все опирается на успешно функционирующий фондовый рынок. Таким образом, развитость фондового рынка и степень регулирования его со стороны государства являются важнейшими индикаторами уровня зрелости экономического развития страны.

Функционирование фондового рынка в рыночной экономике заключается в осуществлении ряда функций: мобилизации сбережений в экономике и направления их в инвестиции; перелива капитала из одних сфер экономики в другие; формирование гибкой институциональной структуры экономики; повышение уровня ликвидности финансов предприятий.

История фондового рынка

Биржи как организованные места для торговли по единым правилам широким ассортиментом товаров и ценных бумаг появились в Европе в XVI веке, а в США — в конце XVIII века. В России первая биржа появилась по приказу Петра I в начале XVIII века.

Во всех странах биржевая торговля по мере развития средств связи проходила один и тот же путь — от большого количества мелких разрозненных бирж к малому числу крупных биржевых площадок.

Изначально биржа выступала гарантом исполнения сделок: здесь все участники могли договориться о правилах торговли и торгуемых единицах (лотах), условиях поставки товаров и расчетов за них. Кроме того, для всех членов биржи удобно было, чтобы сделки регистрировались, а расчеты по ним проводились в течение торгового дня.

Первые биржи были абсолютно универсальными: на них продавалось все, начиная от сукна и специй и заканчивая векселями, акциями и облигациями. Современные биржи обычно имеют специализацию: они могут быть товарными (Чикагская), фондовыми (Нью-Йоркская), но могут также специализироваться сразу на двух-трех типах активов.

Кстати, Нью-Йоркская фондовая биржа существует более 220 лет. Суммарная капитализация 2400 компаний, торгующих на ней, превышает 25 трлн долл. Для сравнения: стоимость всех публичных компаний на российском рынке в 55 раз меньше.

Торговцы, зарабатывающие на разнице цен между покупкой и продажей, а также совершающие сделки в интересах клиентов за комиссионные, стали первыми трейдерами и брокерами. В России сегодня число инвесторов составляет не больше 1% всего населения, а число активных (то есть совершающих операции хотя бы раз в месяц) инвесторов на Московской бирже не превышает 70 тысяч человек по сравнению с 90 миллионами (а это почти 30%) американцев.

На большинстве бирж мира действует «режим торгов Т+», то есть у покупателя есть время на то, чтобы найти деньги для оплаты покупки. В России действует Т+2, в США — Т+3 дня.

С появлением в XX веке интернета и онлайн-брокериджа инвестиции в акции вышли на новый уровень. Фондовый рынок окончательно перестал быть тайной, он превратился в понятный источник генерирования дохода. С конца XX века трейдинг стал общедоступным и поистине глобальным, большинство приказов на покупку и продажу акций совершается при помощи интернета.

Упрощение доступа на фондовый рынок, технологическое и организационное, привело на него большое количество новых частных инвесторов. Снова распространилась маржинальная торговля. Ликвидность биржевых рынков выросла в разы. Вместе с тем увеличилось и число инвесторов, не желающих активно торговать, но интересующихся акциями и готовых «купить и держать», то есть сформировать портфель ценных бумаг. Таким образом, в XXI век фондовый рынок вошел совсем другим — более масштабным, демократичным и капитализированным.

Истории успеха

Становление фондового рынка во всем мире сопровождалось кризисами, иногда даже потерями вложенных денег, но в тоже время и историями баснословного обогащения и упорного труда ради получения отдачи.

Фондовый рынок неразрывно связан с именем инвестора Джесси Ливермора. Именно его считают создателем теханализа: он, изучая колебания цен, пытался найти в них закономерности. Его крупные операции, принесшие ему миллион долларов в 1907 году и 100 миллионов долларов в 1929 году, были сыграны на понижение котировок.

Миллиарды известному трейдеру Джорджу Соросу принесли операции на валютном рынке: в 1992 году Сорос сделал огромную ставку на падение курса фунта стерлингов, после чего британское правительство было вынуждено девальвировать свою валюту на 20%.

Стратегия «оракула из Омахи» Уоррена Баффетта базируется на высоких требованиях к качеству корпоративного управления и менеджмента компаний. Он знаменит тем, что никогда не покупает акций компаний, в бизнесе которых не разбирается.

Собственные инвестиции Баффетт начал 60 лет назад. Из первых вложенных 100 долларов он уже через 6 лет получил 100 тысяч. В дальнейшем он организовал для своих активов управляющую компанию Berkshire Hathaway — именно она сейчас котируется на бирже. Ее текущая капитализация — 330 млрд долл., а цена одной акции превышает 120 тысяч.

В числе компаний, на акции которых приходится наибольшая доля в активах Berkshire, Coca-Cola, American Express, M&T Bank, Moody’s, PetroChina, Procter & Gamble, Wal-Mart, Washington Post, Wells Fargo. Среднегодовой прирост стоимости акций Berkshire Hathaway составляет 15,7%.

Как устроен фондовый рынок и кто на нем торгует

Суть профессии трейдера, плюсы и сложности трейдинга

Суть профессии трейдера — зарабатывать деньги на изменении стоимости какого-то актива. В принципе трейдер может зарабатывать на изменении цены чего угодно. Главное, чтобы была достаточная подвижность рынка и ликвидность. Причем зарабатывать можно не только покупая дешево и продавая дорого, но и продавая дорого и покупая дешево.

Для трейдера очень важны следующие качества: дисциплинированность и целеустремленность, сдержанность в эмоциях, ориентированность на динамику курсов акций, нежелание рисковать.