обавочный капитал (возникает, когда компания переоценивает свое имущество: купили офис за 5 млн руб., цена выросла до 5,5 млн; компания признает увеличение стоимости активов и капитала, и в статье «добавочный капитал» появляется цифра 0,5 млн руб., если такой в
навигатор развития компании; основа для финансового планирования и бюджетов; ориентир для управления финансами и показателями; один из инструментов управления деятельностью компании.
Ответственность за финансы, планирование, отчетность и показатели несет топ-менеджер (генеральный директор компании). Финансист — это наемный работник, который дает результат, нужный заказчику (директору).
Посчитать и осознать текущее финансовое состояние, составив управленческий баланс. Поставить финансовые цели и смоделировать их достижение, составив финансовую модель бизнеса и финансовый план хотя бы на три месяца (отдельно план по деньгам, отдельно план по прибыли). Взять под контроль денежные потоки, внедрив ведение платежного календаря. (см. главу про бюджетирование). Внедрить минимальную управленческую отчетность (отдельно учет денег, отдельно учет финансового результата — прибыли/убытка).
Финансовая модель Финансовая модель — таблица/книга в MS Excel, которая содержит расчет итоговых финансовых показателей деятельности компании в зависимости от исходных данных. Соответственно, финансовое моделирование — это построение финансовой модели предполагаемой ситуации в бизнесе исходя из выбранной модели ведения бизнеса и сделанных допущений.
Для чего нужна финансовая модель?
Чтобы посчитать, достижима ли корпоративная стратегия (корпоративные цели), и понять, какие нужны ресурсы для ее достижения. Чтобы увидеть на цифрах, куда движется ваш бизнес, какие будут результаты. Чтобы понять, что (какие показатели) влияет на финансовый результат и как его улучшить. Чтобы показать внешним пользователям вашу бизнес-модель (для масштабирования по франшизе, при общении с инвесторами и кредиторами). Чтобы моделировать и предвидеть ситуацию, просчитывать, как поменяется прибыль и другие показатели при изменении ситуации на рынке, переменах в компании или в планах развития. Финансовая модель позволяет:
Понять, насколько устойчива бизнес-модель проекта и с помощью каких инструментов вы сможете прийти к целевым показателям. Эффективно управлять проектом на основе целевых показателей. Выстроить оптимальную мотивацию для сотрудников проекта, направленную на достижение целевых показателей. Максимизировать личную прибыль (дивиденды) без ущерба для финансовой устойчивости проекта, изначально заложив ее в план. Оценить альтернативные сценарии развития бизнеса.
Есть разные способы оценки. Если мы берем капитал по балансу, то это как раз стоимость капитала бизнеса, стоимость чистых активов бизнеса, то есть стоимость самого бизнеса.
Стоимость бизнеса по управленческому балансу = Чистые активы (капитал бизнеса) + Гудвилл[8].
Стоимость бизнеса по прибыли = EBITDA × Мультипликатор по отрасли – Долг.
EBITDA[9] = Прибыль (убыток) до налогообложения + (Проценты к уплате + Амортизация основных средств и нематериальных активов).
По управленческому балансу и по отчету о прибылях можно узнать, сколько стоит ваш бизнес и является ли он активом, приносит ли экономические выгоды своим владельцам.
Управленческий отчет о движении денежных средств Или ОДДС, по-английски cash flow statement, CF.
Этот отчет показывает обороты (движение денег, поступления/выплаты) за период и остатки денежных средств компании на дату составления.
Составляется за период кассовым методом (см. «Основные понятия и концепции, кассовый метод»).
Это самый простой отчет, который руководитель внедряет в первую очередь, на самых ранних стадиях, еще до того, как задумывается о системе отчетности. Смысл этого отчета — сопоставить остатки денег на начало и конец периода (сколько было и сколько стало) и показать, за счет чего произошли изменения.
Для чего используется отчет о движении денежных средств?
Чтобы знать, сколько в бизнесе денег, спрогнозировать кассовые разрывы и потребность в финансировании. Чтобы проанализировать денежные потоки компании. Чтобы проследить взаимосвязь денежного потока и прибыли.
Управленческий отчет о прибылях и убытках По-другому — отчет о финансовых результатах, по-английски profit and loss statement, P&L.
Этот отчет показывает финансовый результат деятельности компании. Составляется за период, методом начисления.
Для чего используется отчет о прибылях и убытках?
Чтобы увидеть, какой и как получен финансовый результат и его составляющие: чистая прибыль, операционная прибыль, валовая прибыль (маржа). Чтобы посчитать важны финансовые коэффициенты: маржинальность, рентабельность (сколько маржи и прибыли в рубле выручки), которые говорят об эффективности деятельности компании. Чтобы посчитать точку безубыточности (минимальный объем продаж, который покроет расходы и даст прибыль, равную нулю, а больший объем даст уже ненулевую прибыль). Чтобы иметь понимание о стоимости бизнеса по прибыли.
